Форекс-новости от компании Instaforex

Европейские рынки приближаются к рекордам, американские закрыли неделю впечатляющим ростом

В понедельник европейские акции активно приближаются к рекордным максимумам, воодушевленные надеждами на скорое восстановление мировой экономики. Так, панъевропейский показатель STOXX 600 увеличился уже на 0,13% с момента начала торговой сессии, подражая динамике рынков АТР, где инвесторы вдохновились быстрыми темпами восстановления мировой экономики во главе с Соединенными Штатами после пандемии COVID-19. Напомним, на протяжении последнего полугода – в связи с новыми локдаунами и низкими темпами вакцинации – европейский индекс STOXX 600 значительно отставал от своего американского аналога. Немецкий показатель DAX, нацеленный на экспорт, увеличился на 0,21%. Кроме того, согласно внутренней статистике из КНР, годовая прибыль промышленных компаний страны выросла за январь-февраль 2021 года, что стало убедительным доказательством восстановления производственного сектора Китая. Тем временем котировки Credit Suisse просели вслед за предупреждением об ощутимых убытках от закрытия позиций на фоне объявления хедж-фондом США дефолта по маржинальным требованиям. Акции швейцарского банка снизились на 11,5% вслед за объявлением кредитора о том, что неназванный хедж-фонд сообщил дефолт по маржинальным требованиям, заявленным ранее Credit Suisse и другими банками. При этом представители Credit Suisse отказались давать преждевременную количественную оценку итоговых убытков, однако согласились, что все происходящие может существенно отразиться на их результатах за первый квартал. Тем временем на закрытии торговой сессии в пятницу фондовые индексы США отчитались уверенным ростом за счет акций банков и позитивных настроений по поводу дальнейшего открытия экономики. Основой причиной для яркого оптимизма американских индексов стали ценные бумаги компаний, которые окажутся в максимальном выигрыше от восстановления экономики и отмены ограничительных мер, связанных с пандемией COVID-19. Напомним, в конце предыдущей недели акции банков резко выросли в стоимости на фоне заявления ФРС США о том, что временные ограничения на выплату дивидендов и выкуп акций для большинства американских банков перестанут действовать после завершения ежегодных стресс-тестов (после 30 июня). При этом банки все еще не могут вернуть вкладчикам в общем объеме больше, чем их совокупная прибыль за последний год. Тем временем в марте индекс потребительского доверия в Соединенных Штатах вырос до 84,9 пункта с 76,8 пункта февраля. Так, показатель отчитался максимумом с марта прошлого года. Согласно опубликованным в пятницу данным Министерства торговли США, в феврале произошло рекордное падение доходов американского населения. Так, в ушедшем месяце доходы жителей Соединенных Штатов просели на 7,1% по сравнению с январем. Основной причиной резкого снижения показателя стало сокращение социальной помощи населению со стороны правительства. При этом расходы американцев в феврале уменьшились на 1%, что стало максимальным темпом снижения с апреля прошлого года. Возвращаясь к итогам торговой сессии пятницы – индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 1,39 %, до отметки 33072,88 пункта. Показатель S&P 500 увеличился на 1,66% и достиг очередного рекорда – 3974,54 пункта. Тем временем NASDAQ Composite подрос на 1,24% и отчитался 13138,72 пункта. Что же касается результатов за неделю – Dow Jones вырос на 1,4%, S&P 500 – на 1,6%, а NASDAQ потерял 0,6%. Стоимость ценных бумаг оператора круизов Norwegian Cruise Line Holdings Ltd. поднялась на 3%, продемонстрировав уверенный рост на протяжении двух дней подряд. Котировки одной из крупнейших в мире круизных туристических компаний Carnival Corp. увеличились на 0,8%. Акции United Airlines Holdings выросли на 1,4%, American Airlines Group Inc. – на 0,7%, а Delta Air Lines Inc. – на 1,4%. Стоимость ценных бумаг американского финансового холдинга JPMorgan Chase & Co. взлетела на 1,7%, акции Bank of America Corp. набрали 2,7%, а Wells Fargo & Co. – 1,2%. Котировки американского розничного торговца модной одеждой L Brands Inc. увеличились на 3,65% вслед за повышением продаж и улучшением компанией прогнозов прибыли.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Противоборство EUR и USD: счет 1:0 в пользу доллара

Американская валюта завершает текущий месяц на подъеме. Доллар активно наверстывает упущенное, находясь на максимумах по отношению к основным валютам. Во вторник, 30 марта, гринбек достиг годового рекорда по отношению к японской валюте и пятимесячного максимума – по отношению к евро, главному конкуренту по паре EUR/USD. Эксперты объясняют это стремительным ростом доходности казначейских бондов США, а также усилением инфляционных ожиданий. Утром во вторник, 30 марта, пара EUR/USD торговалась вблизи 1,1743–1,1744, сдав свои позиции, но стремясь вернуться к прежним уровням. По мнению аналитиков, доллар вышел «в дамки» не только благодаря росту казначейских облигаций, но и на фоне заметного ослабления евро. На «нервозное» состояние EUR влияет неопределенность перспектив европейской экономики. При этом расширение спреда между доходностью облигаций США и Германии усиливает давление на «европейца». Напомним, что в процентных ставках между доходностью в ФРГ и США спред между 10-летним долгом вырос до 200 базисных пунктов (б.п.) с прежних 150 б.п. Это привело к удорожанию USD и ослаблению EUR, подчеркивают эксперты. В настоящее время единая валюта торгуется вблизи 4,5-месячных минимумов, и это не предел. Специалисты полагают, что в ближайшие дни евро упадет до максимальных значений, зафиксированных с середины 2019 года. Это дает фору американской валюте, уверены аналитики. Однако подножку доллару может подставить реализация так называемого «плана Байдена», согласно которому в американскую экономику, помимо $1,9 трлн, может быть влито еще $3 трлн (в рамках ее «озеленения»). На фоне длительного роста долларовой доходности вероятность дальнейшего укрепления USD остается высокой. Администрация президента Джо Байдена, реализующая пакет стимулов в $1,9 трлн, планирует дополнить его $3 трлн с целью обновления инфраструктуры и «озеленения» экономики. Опасность заключается в том, что финансирование этих амбициозных проектов будет осуществляться за счет увеличения налогов. Реализация такого сценария расшатает фондовый рынок, который и так испытывает серьезные перегрузки. Другим источником средств для реализации «плана Байдена» может оказаться увеличение федерального долга. В подобной ситуации потребуется сохранение высоких темпов денежной эмиссии и отказ от ужесточения денежной политики ФРС. Оба варианта крайне негативно отразятся на дальнейшей динамике доллара, уверены эксперты. Реализация «плана Байдена» способна привести к развороту среднесрочных трендов по паре EUR/USD. Текущая ситуация для классического тандема остается неопределенной, однако фиксируется перевес в сторону понижательного тренда. Согласно техническим данным, в краткосрочной перспективе для пары EUR/USD будет сформировано локальное дно, а попытки подъема пройдут с переменным успехом. Специалисты рекомендуют краткосрочные тактические продажи гринбека, полагая, что это поможет паре EUR/USD удержаться на плаву.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

EUR/USD, USD/JPY: Новый пакет стимулов, пейроллы, рост доходностей. Доллар возобновит рост после небольшой коррекции

Доллар мстит за прошлогоднее притеснение, когда он падал на рекордную величину по отношению к другим крупным конкурентам. Сильнее всего, судя по всему, пострадают такие альтернативные резервные валюты, как иена и евро. Предстоящие на этой неделе события могут еще сильнее укрепить валюту США. В среду Джо Байден должен раскрыть подробности плана расходов на инфраструктуру, а в пятницу выйдет ключевой показатель по рынку труда в стране. Катализатором роста доллара сейчас выступает повышение доходности казначейских облигаций. Вряд ли она упадет, учитывая долгосрочные ожидания рынка по восстановлению экономики США. Отдельные прогнозы говорят о том, что доходность в итоге может вырасти до 2%. Одной из наиболее чувствительных к доходностям пар является USD/JPY. Трейдеры сейчас сосредоточили внимание на увеличивающемся разрыве дифференциала доходности между двумя странами – США и Японией. Спред доходностей «десятилеток» расширился с начала года до 1,64 п.п с 0,9 ранее. Это основная причина текущего ралли USD/JPY, которое составило ни много ни мало – 8%. Таким образом, пара USD/JPY прорвалась в конце квартала и конце финансового года в Японии выше отметки 110,00. Курс USD/JPY в ближайшие сессии может вырасти до отметки 112,20, считают аналитики. Напомним, данный уровень был актуальным до начала пандемии. Отметим, что рыночные игроки ждут от японского ЦБ уточнений по объему облигаций, который регулятор планирует выкупить в апреле. Если речь зайдет об увеличении объема, то это станет аналогичной мерой, которую в марте принял ЕЦБ. Это означает, что спреды по доходностям могут расширяться далее, толкая иену к новым минимумам. После отметки 112,00 покупатели USD/JPY, вероятно, захотят покорить область 114,00–115,00. Стоит отметить, что в районе этих отметок пара в последние четыре года разворачивалась к снижению. Однако в то время спред был сравнительно более высоким, в моменте он достигал 3 п.п. На данный момент по паре USD/JPY усиливается бычий сценарий. Покупатели рассчитывают протолкнуть котировку к отметке 111,70. Впрочем, для такого движения необходима стабильность выше уровня поддержки 110,15. В случае пробоя пара рискует уйти вниз к 109,20. Главное, что будут выяснять трейдеры в ближайшие дни, – начнет ли рост доходностей гособлигаций США давить на чувствительные к ним активы, такие как акции роста, да и в общем на аппетит к риску. При положительном ответе рост доллара расширится, увеличив давление на «сырьевые» валюты и особенно на валюты развивающихся стран. Кстати, рост спреда доходностей государственных бумаг США и Германии идет с июля, как и в случае с Японией. Серьезное же давление на курс EUR/USD он начал оказывать только с начала этого года. Это поспособствовало падению евро к доллару с 1,2330 в январе до 1,1700 на текущий момент. Иными словами, в первом квартале главная пара Форекса просела на 5%. Спред вернулся к уровням до пандемии, при этом он находится очень далеко от пиковых значений конца 2018 года. В то время он достигал 2,8 п.п., стабилизировавшись чуть позднее у отметки 2,4 п.п. Мы вовсе не утверждаем, что пара EUR/USD может потерять еще 5% стоимости, опустившись в район 1,1100–1,1200. Вероятнее всего, у евро произойдет потеря чувствительность к данным изменениям. В таком случае он может найти поддержку в районе 1,1500 или чуть ниже. Важно также учесть, что разница в подходах Центробанков остается очень большой. Банк Японии и ЕЦБ говорят о большей мягкости, тогда как ФРС предпочитает игнорировать происходящее. Это означает, что доллар в ближайшее время продолжит наступательные движения вверх по отношению к иене и евро. Пара EUR/USD чуть подросла сегодня на небольшом откате американской валюты. Однако тренд остается медвежьим, целью продавцов выступает отметка 1,1605. Такое развитие сценария опять же может потерять актуальность в случае пробоя уровня сопротивления 1,1780.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Биотехнологии как главный супергерой современности

Сфера биотехнологий весьма популярна у инвесторов еще с начала 2000 годов. Однако именно в период всплеска коронавирусной инфекции в мире биотехнологический сектор получил поистине второе дыхание. Оживленно стали инвестироваться колоссальные средства в здравоохранение в целом и биофармацевтику в частности. По мнению эксперта частной компании CB Insights с платформой бизнес-аналитики Кедара Каркаре, прошлый год стал рекордным для сферы здравоохранения. В биофармацевтические компании в 2020 году было вложено по меньшей мере $42 млрд, то есть на 46% больше, чем в 2019 году. Примечательно, что количество сделок при этом было всего на 4% больше. Это значит, что на сделки прошлого года было потрачено значительно больше средств. Специфика биотехнологических компаний – в использовании живых организмов, например бактерий или ферментов, а также белковых макромолекул в производстве лекарственных препаратов, в том числе вакцин. Биотехнологии включают в себя генную инженерию (исследование и изменение генов растений и других живых организмов, включая человека), клонирование, бионику (сбор данных о биопроцессах в организме и дальнейший перевод их в цифровой вид для более детального анализа) с ее изучением нервной системы человека и животных, крионику (то есть заморозку организма для сохранности клеток) и, конечно же, фармакологию. И с каждым годом компаний, которые обладают подобного рода прорывными технологиями, становится все больше, многие из них выходят на IPO. А в свете последних глобальных событий, по заявлению генерального директора Loncar Investments Брэда Лончара, стремление инвесторов войти в эту сферу многократно возрастает. И даже те, кто ранее верил лишь в технологии и максимально вкладывался в них, на сегодняшний день акцентируют свое внимание именно на биотехнологических инновациях. Поэтому нет ничего удивительного в том, что фармацевтические компании по производству вакцин, например Moderna, BioNTech или Novavax, на сегодняшний день находятся на пике популярности. Помимо сферы производства вакцин, в ранге крайне востребованных и успешных видятся также стартапы, специализирующиеся на разработке тестов по выявлению вируса. Это Ellume, Everylywell и Cue Biopharma и многие другие. Кедара Каркаре по праву назвал биотехнологии настоящими супергероями нашего времени, оттого инвесторы крупного и менее крупного калибра сильно в них заинтересованы. Стоит признать, что именно фармкомпании США пока занимают лидирующее положение в мире, хотя у европейского рынка также достаточно высокие перспективы роста. Несмотря на очевидную привлекательность сферы биофармацевтики, все же необходимо понимать, что при инвестировании в подобную отрасль не исключены огромные риски. Инвестиции в биотехнологии общепризнанно считаются самой волатильной долей в портфеле инвестора. Ведь прежде чем разработанное лекарственное средство будет выпущено в массовое производство, ему необходимо пройти доклинические испытания, то есть тестирование в пробирках или на животных (например, мышах). Затем следует фаза клинических испытаний, то есть тестирование на людях. Если испытания разработанного препарата покажут существенные побочные эффекты, потенциальные риски, перевешивающие его преимущества, или же будет выявлена их малоэффективность / неэффективность в борьбе с болезнью, то снижение капитализации данной компании составит все 50%. Но если препарат все же успешно прошел все фазы испытаний и в итоге был одобрен, а в дальнейшем и запущен в массовое производство, то вложения в него принесут вкладчику сотни процентов прибыли.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

EUR/USD: на краткосрочном горизонте евро, скорее всего, не будет за долларом поспевать, однако в более отдаленной перспективе гринбек может сдать назад

В марте американская валюта заметно прибавила в весе, однако апрель начался для нее с просадки по отношению к большинству основных конкурентов. Накануне индекс USD опустился под отметку в 93,00 пункта на фоне усиления тяги к риску и снижения доходности трежерис. Хотя доходность американских казначейских бумаг все еще остается на годовых максимумах, однако после выступления главы Белого Джо Байдена в Питтсбурге на дальнем конце кривой стала ощутимо снижаться, что было воспринято участниками рынка акций США в качестве позитивного сигнала. По итогам вчерашних торгов индекс S&P 500 впервые в истории преодолел отметку в 4000 пунктов, начав второй квартал с достижения нового рекорда. Инвесторы в целом позитивно отреагировали на обнародование деталей плана президента США по стимулированию национальной экономики объемом $2,3 трлн. Финансироваться проект будет за счет повышения ставки корпоративного налога, что создает дополнительный риск для акций. Однако новый пакет стимулов должен ускорить экономический рост в стране, и участники рынка пока склонны делать акцент именно на этом. В четверг гринбек отступил от пятимесячных максимумов, отмеченных днем ранее в районе 93,50 пункта. Впрочем, распродажа американской валюты была весьма скромной и, по мнению экспертов, представляет собой не что иное, как фиксацию прибыли в преддверии пятничных пэйроллов. Фактически все опережающие индикаторы, опубликованные перед отчетом NFP, указывают на то, что он будет позитивным. В частности, производственный индекс от ISM подскочил в марте до 64,7 пункта с февральских 60,8 пункта, достигнув самого высокого уровня с декабря 1983 года. Также отчет отразил рост компонента занятости. Сочетание оптимизма по поводу вакцины, снятия ограничений в нескольких американских штатах и выплат по программе помощи, несомненно, оказало поддержку национальному рынку труда. Однако главный вопрос заключается в том, насколько сильной была эта поддержка. Согласно прогнозам, в марте экономика США создала 647 тыс. рабочих мест. Уровень безработицы должен снизиться. При этом рассчитывать на существенный рост средней почасовой заработной платы вряд ли стоит. В преддверии публикации отчета по американской занятости доллар находится под давлением, однако эта динамика может измениться, если релиз действительно порадует участников рынка. В последнее время настроения по USD существенно улучшились, и многие аналитики полагают, что рост доллара до многомесячных максимумов, вероятно, продолжится, поскольку все больше инвесторов делает ставку на то, что американская экономика будет расти сильнее, чем другие крупные экономики, а ожидания роста инфляции вынудят ФРС действовать быстрее. Впрочем, есть и те, кто акцентирует внимание на том, что Федрезерв не пойдет на поводу у рынка и не будет повышать процентных ставок. Они считают, что опережающий рост американской экономики рано или поздно подстегнет рост всей мировой экономики, и это в конечном итоге отрицательно скажется на курсе доллара. «Мы думаем, что рынок слишком сильно сомневается в приверженности американского ЦБ удержанию процентных ставок на низком уровне в течение длительного периода и терпимости к превышению темпов инфляции целевого показателя в 2%. Гринбек может ослабнуть в течение года, поскольку рынку необходимо будет скорректировать свои ожидания в отношении повышения процентных ставок в США», – сообщили стратеги UBS. По мнению специалистов Commerzbank, ожидания относительно того, что Соединенные Штаты по темпам экономического роста будут опережать Европу, могут оказать давление на евро по сравнению с долларом, но только в краткосрочной перспективе. «На краткосрочном горизонте преобладают понижательные риски для евро. Однако новый пакет стимулов, предложенный президентом США Джо Байденом, скорее всего, встретит сопротивление в Конгрессе, в то время как дефицит бюджета страны будет увеличиваться. И это всего лишь две причины для ослабления доллара в более отдаленной перспективе», – отметили они. На фоне усиления тяги к риску пара EUR/USD смогла восстановиться и закрепиться над отметкой 1,1700. В четверг она выросла второй день подряд, поднявшись почти на 70 пунктов. Поддержку единой валюте оказал сильный отчет по деловой активности в производственном секторе еврозоны. Согласно окончательной оценке, в марте показатель вырос до рекордных 62,5 пункта по сравнению с 57,9 пункта, зафиксированных в феврале. В пятницу основная валютная пара торгуется в узком диапазоне, оставаясь под отметкой 1,1800. Инвесторы воздерживаются от активных действий в ожидании выхода важных макроэкономических показателей по США. Несмотря на восстановление пары EUR/USD от пятимесячных максимумов в районе 1,1704, ее рост остается ограниченным из-за опасений по поводу увеличения случаев заболевания COVID-19 в ЕС и медленных темпов развертывания вакцинации против вируса в регионе. Дополнительный месяц локдаунов может еще больше задержать столь долгожданное восстановление европейской экономики, в то время как американская экономика мчится навстречу ему на всех парусах. В Старом Свете вакцинировано примерно 12% населения против 30% в США. Хотя пара EUR/USD смогла достичь уровней, которые в последний раз наблюдались в понедельник, она остается в нисходящем тренде. Лишь чистый пробой 1,1810 нацелит пару на 1,1880–1,1885 (область, где проходит 200-дневная скользящая средняя и находится уровень коррекции на 61,8% по Фибоначчи относительно ралли ноября–января). Поддержка отмечена на 1,1760, 1,1700 и 1,1680.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

EUR/USD: доллар готов идти навстречу светлому будущему на всех парусах, тогда как новая волна COVID-19 в ЕС вызывает у единой валюты страх

Одним из главных событий прошлой недели стала публикация мартовского отчета по американской занятости. Обнародованные в пятницу данные показали, что экономика США в минувшем месяце создала почти миллион рабочих мест, чего не удавалось до этого достичь семь месяцев подряд. Уровень безработицы в стране в марте снизился до минимальных за год 6% с 6,2%, зафиксированных в феврале. Сильные пэйроллы должны были привести к резкому укреплению доллара США. Хотя гринбек и подскочил после выхода релиза, его прирост был довольно скромным. Во многом это объясняется празднованием Страстной пятницы, в связи с чем многие рынки были закрыты. По итогам минувшей пятидневки индекс USD вырос более чем на 0,2%. В понедельник он торгуется вблизи уровней закрытия прошлой недели (в районе 93,00 пункта). Многие рынки по-прежнему закрыты в связи с пасхальными выходными, поэтому активность торгов остается слабой. В январе–марте доллар показал лучший почти за три года квартал по отношению к своим основным конкурентам благодаря улучшению экономических перспектив США и повышению доходности трежерис. По мнению ряда аналитиков, гринбек продолжит укрепляться. «Тенденция к росту доллара очень сильная. Возможно, в новом квартале инвесторам лучше всего следовать этой тенденции», – считают стратеги Mizuho Securities. Согласно последним данным американской Комиссии по торговле товарными фьючерсами (CFTC), короткие позиции по USD упали до самого низкого с июня прошлого года уровня. «На рост доллара сейчас делают ставку не только спекулянты, но и управляющие активами, которые сокращают свои "шорты" в других валютах, чтобы освободить деньги под длинные позиции по USD», – отметили специалисты Daiwa Securities. Аналитики Silicon Valley Bank полагают, что тренд на укрепление доллара по отношению к евро должен продолжиться, поскольку меры стимулирования экономики США только начали оказывать свое влияние. Они прогнозируют, что полный эффект стимулирующих мер проявится через полгода после их принятия. В настоящее время гринбек сохраняет устойчивость, пытаясь извлечь выгоду из позитивных статданных по Соединенным Штатам, которые подтвердили перспективы быстрого восстановления национальной экономики после пандемии. Эти данные также вызвали сомнения в том, что Федрезерв сохранит низкие процентные ставки в течение более длительного периода, и подняли доходность 10-летних трежерис выше 1,70%. Это еще один позитивный сигнал для доллара. Между тем единая валюта по-прежнему вынуждена обороняться против гринбека из-за опасений относительно того, что третья волна COVID-19 и связанные с ней карантинные ограничения в Европе могут сорвать хрупкое экономическое восстановление в регионе на фоне медленных темпов развертывания вакцинации против вируса. Все это сдерживает попытки восстановления пары EUR/USD от пятимесячных минимумов, достигнутых на прошлой неделе в районе 1,1700. Власти Франции объявили о начале третьей национальной изоляции, которая продлится не менее месяца. Министр финансов страны Бруно Ле Мэр отметил, что данная мера окажет негативное воздействие на национальную экономику. При этом размер ущерба пока не указывается. Нелучшим образом обстоят дела в Германии, где правила изоляции продолжают ужесточаться. В частности, в Берлине ожидаются введение комендантского часа, а также продление локдауна до конца апреля. Поскольку пара EUR/USD не может развить значимого импульса роста, это указывает на перспективы ее снижения. Впрочем, «медведи», вероятно, предпочтут дождаться чистого пробоя отметки 1,1700 и лишь затем станут делать ставки на продолжение снижения в направлении 1,1615–1,1620. Далее поддержка проходит на уровне 1,1600, прорыв которого расчистит паре дорогу к тестированию психологически важного барьера 1,1500. Тем временем попытки роста EUR/USD, скорее всего, столкнутся с сильным сопротивлением и могут угаснуть в районе 1,1800. Чистый пробой этого уровня может вызвать короткое сжатие в направлении отметки 1,1860, где находится 200-дневная скользящая средняя, что делает этот уровень крепким орешком для «быков».

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Доллар теряет импульс роста. Как не пропустить начало ралли евро

Индекс доллара снижается в тандеме с отступлением доходности гособлигаций США. Доходность «десятилеток» продолжила нисходящую динамику во вторник, просев ниже 1,7% в начале азиатской сессии с пикового уровня на прошлой неделе – 1,776%. Это происходит несмотря на то, что экономические перспективы в США улучшаются. Возможно, большая часть оптимистичных прогнозов уже учтена в текущих котировках. Текущий уровень доллара полностью отражает ожидание ускоренного роста экономики, поэтому недавний восходящий тренд может быть приостановлен. В первый торговый день недели индекс доллара потерял полпроцента по отношению к корзине конкурентов. Сегодня «американец» достиг самого низкого уровня с 25 марта. Стоит отметить, что коррекционный разворот случился менее чем через неделю после достижения почти 5-месячного максимума 93,43. Между тем в Goldman Sachs по-прежнему ожидают роста курса доллара. Уверенный подъем экономики в США и высокий уровень доходности облигаций могут поддержать американскую валюту в краткосрочной перспективе. «После нескольких нестабильных месяцев мы отзываем рекомендацию продавать доллар», – написали экономисты. Видят возможности для дальнейшего укрепления доллара и стратеги Westpac. Ряд сильных данных, по их мнению, «укрепляет фундаментальную основу для роста доллара». Индекс долларовой корзины еще не полностью извлек выгоду от впечатляющего улучшения макроэкономической ситуации в стране. Откаты до отметки 92,00 пункта должны быть выкуплены для роста к максимумам третьего квартала прошлого года в районе 94,50. Члены команды Goldman также уверены, что возможности для короткой продажи доллара могут появиться вновь по мере улучшения ситуации с пандемией в Старом свете. «Явное свидетельство того, что ситуация с Covid в Европе находится под контролем, вероятно, потребует новых рекомендаций по открытию коротких позиций по доллару»,– написали экономисты. При таком раскладе курс евро вполне способен вернуть утраченные позиции и подрасти на 3% в следующие три месяца. Это означает, пара EUR/USD вновь вернется выше психологически важного уровня 1,20, а затем уйдет в район 1,21. Позже возможно взятие покупателями уровня 1,28 доллара, но это произойдет позже, примерно через год. Есть и другие факторы, указывающие, что у конкурентов доллара появляется возможность взять инициативу в свои руки. В ближайшие два месяца Минфин США увеличит объем долларов в банковской системе через операции по погашению казначейских облигаций. Далее этот процесс будет продолжен или даже усилен. Во вторник американское финансовое ведомство проведет погашение бумаг на сумму 5 млрд долларов, а в четверг – на 14 млрд долларов. ФРС на этой неделе должна напечатать почти 14 млрд для покупки активов. Совместно оба ведомства вольют в систему где-то 45,5 млрд. Между тем на прошлой неделе был зафиксирован отток капитала в размере 117 млрд долларов. Торги понедельника евро закрыл выше уровня 1,1780. Сегодня котировка продолжила движение вверх. Это должно активировать бычий сценарий, а значит, стоит ждать дальнейшего роста EUR/USD с целью 1,1880 и выше. При этом очередное падение под отметку 1,1780 вернет медведей на рынок, которые захотят протолкнуть курс ниже. Это маловероятно, по крайней мере сегодня. Утро для фунта сегодня выдалось не безоблачным, курс резко просел по отношению к доллару. Давление на стерлинг может быть связано с тем, что на рынки сегодня вернулись инвесторы после длинных выходных и воспользовались наблюдавшимся в последние сутки ралли. Продажа, вероятно, представляет собой смесь факторов – фиксации прибыли и открытия новых коротких позиций. Между тем рыночные игроки по-прежнему оптимистично настроены по отношению к английской валюте. На стороне покупателей быстро распространяющаяся по Великобритании программа вакцинации. Внедрение вакцины Moderna начнется в середине апреля. В понедельник Борис Джонсон подтвердил, в планах по более быстрому восстановлению экономики после пандемии ничего не изменилось. Все зоны сферы услуг распахнут свои двери для посетителей. Власти также рассматривают возможность создать паспорта вакцины. Премьер-министр также дал понять, что с 17 мая может начать постепенно налаживаться система международных поездок. Таким образом, покупатели GBP/USD вновь нацелятся на тестирование психологического уровня 1,40. Накануне пара GBP/USD вернулась в рамки бычьего канала, что может активировать восходящий тренд и ждать роста фунта к отметкам 1,40 и 1,41. Для развития такого сценария важна стабильность выше уровня 1,3840. Если его удержать не удастся, пара пойдет вниз.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Золото в плюсе: за 4 дня актив подорожал на 3,4%

Вчерашние торги на нью-йоркской бирже COMEX, как и три предыдущие сессии, завершились для желтого драгметалла повышением. Прибавка для июньского контракта на золото составила 0,8%, что в денежном эквиваленте равняется $14,20. Таким образом, цена за унцию добралась до отметки в $1 743. В целом же за 4 последние сессии котировки золота подросли на 3,4%. Такой уверенной положительной динамики драгметалл не демонстрировал почти 2 месяца – с 10 февраля. Выйти на стабильный прирост и немного укрепиться классическому активу помогли два ключевых фактора, влияющих в большей мере, чем другие, на его ценообразование. – В данный момент мы находимся на той стадии, когда золото по-прежнему проявляет обратную реакцию в ответ на любые движения доллара и казначейских облигаций США, – считает аналитик ActivTrades Карло Альберто де Каса. – Сейчас, когда американская валюта буксует, а доходность гособлигаций падает, котировки драгметалла логично устремились вверх. В то же время закономерной окажется и просадка актива-убежища, если эта неделя выдастся благоприятной для доллара и американских казначейских облигаций. В таком случае золоту снова придется стать аутсайдером и начать терять в цене, что, в принципе, и предсказывают эксперты. В частности, вице-президент компании GoldMining Inc Джефф Райт сомневается, что цена драгоценного металла уже достигла нижних пределов: – Я сохраняю оптимистичный настрой насчет долгосрочных перспектив металла, однако мои краткосрочные прогнозы в отношении золота не так радужны. Не думаю, что его цена уже нащупала дно. Аналогичное мнение высказывает и управляющий партнер Altavest Майкл Армбрастер. Он уверен, что в краткосрочной перспективе на ценообразование золота будет оказывать особо сильное давление динамика доходности гособлигаций США, которая определяется инфляцией. – Вероятнее всего, в ближайшие месяцы данные по инфляции укажут на стремительное ускорение темпов роста цен, – считает эксперт. – В связи с этим золото значительно подешевеет. Не исключаю, что его стоимость может упасть даже ниже $1 600. О возможном снижении желтого актива свидетельствует и анализ графиков. Главный рыночный аналитик AvaTrade Наим Аслам изучил котировки драгметалла и пришел к выводу, что восходящего тренда пока не намечается: – Золото еще не способно преодолеть скользящую среднюю за 50 дней, которая сейчас находится на отметке в $1 772 за унцию. Исходя из этого, можно спрогнозировать дальнейший откат драгметалла в кратко- и среднесрочной перспективах. Тем временем сегодня утром цена на золото коррекционно снижается после четырехдневного роста. На момент подготовки материала июньский фьючерсный контракт торговался у отметки в $1 738,15, упав на 0,28%. В денежном эквиваленте разница с показателем предыдущих торгов составила $4,9. Серебро также подешевело, просев на 0,51%. По состоянию на 08.40 по московскому времени майский фьючерс оценивался на COMEX в $25,098.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Bloomberg: к июню биткоин может приблизиться к $80 тыс.

В своем новом отчете аналитики Bloomberg снова дают оптимистичный прогноз в отношении ВTC. По их мнению, во втором квартале самая капитализированная монета продолжит укрепляться и обновит исторический максимум, взятый в марте. Один из авторов доклада – известный фанат биткоина Майк Макглоун. Ранее он предсказывал, что во второй половине 2021 года криптолидер будет стоить $400 тыс. при условии, что повторятся сценарии ралли 2013 и 2017 годов. Сейчас Макглоун видит потенциал роста биткоина и в среднесрочной перспективе. Он считает, что при наличии сильной протекции институциональных инвесторов у биткоина есть шансы прорвать наконец сопротивление на уровне в $60 тыс. и начать стремительное движение вверх. Эксперт полагает, что уже к июню окрепшая цифровая валюта сможет замахнуться на новый рекорд в $80 тыс., а впоследствии получить статус главного резервного актива, сменив на этом посту золото. По мнению Макглоуна, в будущем биткоин станет более привлекательным инструментом, чем драгоценный металл. Однако пока перед BTC стоит совсем другая стратегическая задача – укрепиться после существенного падения. Напомним, что в последние дни монета безуспешно пытается пробить отметку в $60 тыс., но каждый раз откатывается назад, не найдя достаточной поддержки. За прошедшие сутки, например, биткоин потерял примерно 1,85% стоимости, а еще ранее – 3%. Тем не менее утро четверга мировая криптовалюта встречает на небольшом подъеме по сравнению со вчерашними котировками. На момент подготовки публикации цена BTC дошла до отметки в $56,9 тыс. По мнению главы компании Exantech Дениса Восквицова, бессилие биткоина у уровня в $60 тыс. могло вызвать локальную коррекцию. В последний раз такой тренд наблюдался на крипторынке, когда BTC находился на пороге в $45 тыс. Однако в текущих условиях поводов для паники нет, заверяет эксперт. Не исключено, что в этот раз медведи попытаются сильнее накалить ситуацию, но повторение сценария предыдущих значительных откатов все же маловероятно. В ближайшее время биткоин сохранит восходящую тенденцию. Аналитики Bloomberg также считают, что во втором квартале у биткоина рисков вернуться к $40 тыс. гораздо меньше, чем поставить новый рекорд в $80 тыс. Напомним, что ранее такой же максимум для первой криптовалюты называл и глава биржи CoinCorner Дэнни Скотт. Правда, в отличие от Майка Макглоуна, который делает ставку на скачок BTC в конце мая–начале июня, этот эксперт верит, что взятие отметки в $80 тыс. произойдет уже в текущем месяце. Свой прогноз он подкрепляет историческими данными: за последние 10 лет в апреле биткоин дорожал в среднем на 50%.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

EUR/USD: евро бежит от доллара без оглядки, однако гринбек наступает ему на пятки

В ходе своего вчерашнего выступления на онлайн-мероприятии, организованном МВФ, глава ФРС Джером Пауэлл в очередной раз указал на то, что говорить о сворачивании «мягкой» денежно-кредитной политики еще рано. «Голубиные» комментарии председателя Федрезерва оказали поддержку рисковым активам. В результате индекс S&P 500 обновил рекордные максимумы, пара EUR/USD достигла уровней, которых она не посещала с 23 марта, а гринбек просел до двухнедельных минимумов. К тому же в четверг продолжилась коррекция доходностей американских казначейских облигаций. Показатель для 10-летних трежерис упал ниже 1,65%. Еще одним фактором давления на доллар стали опубликованные накануне данные по обращениям за пособием по безработице в США, отразившие их рост более чем на 700 тыс. вторую неделю подряд. «Судя по всему, энергия из отскока доллара, имевшего место в первом квартале, ушла, как и из распродажи на рынке облигаций США», – сказали стратеги Societe Generale. «Между тем пара EUR/USD приблизилась к своему 200-дневному среднему значению, не имея убедительных драйверов для повышения, но была достаточно хорошо поддержана потоком новостей», – добавили они. На фоне усиления тяги к риску основная валютная пара в четверг поднялась выше 1,1925 впервые с 23 марта. Наряду с «голубиными» комментариями главы ФРС Дж. Пауэлла, поддержку паре EUR/USD оказала публикация протокола с мартовского заседания ЕЦБ. Более высокие реальные ставки в ЕС необязательно являются поводом для беспокойства и не должны вызывать политического вмешательства, если они отражают более высокие перспективы экономического роста, следует из обнародованного накануне документа. «То есть текущую функцию реагирования европейского ЦБ можно резюмировать следующим образом: пока доходность облигаций растет по уважительным причинам, регулятор расслаблен. Если доходность начнет расти по неправильным причинам, то он вмешается», – отметили специалисты ING. Чиновники ЕЦБ также подчеркнули, что гибкость, заложенная в программе экстренной покупки активов (PEPP), является симметричной, подразумевая, что темпы закупок могут увеличиваться и уменьшаться в соответствии с рыночными условиями. В пятницу расклад сил в основной валютной паре несколько изменился. Доходность трежерис выросла до 1,68%. Это помогло доллару отыграть большую часть своих недавних потерь и обусловило падение пары EUR/USD ниже 1,1900. «Медведи» по евро получили новую пищу для размышлений после того, как представитель ЕЦБ Изабель Шнабель предупредила, что отсрочка реализации европейской программы помощи будет катастрофой. Еврокомиссар по внутреннему рынку Тьерри Бретон ожидает, что к лету будет ратифицирован европейский фонд восстановления в размере €750 млрд. Между тем экономическая поддержка в США является более щедрой, и ее распределение проходит более гладко, чем в Старом Свете. Глава Белого дома Джо Байден продолжает продвигать свой следующий пакет стимулов – в размере $2,25 трлн. Инвесторов также разочаровала статистика по Германии. В феврале объем промышленного производства в стране снизился на 1,6% в месячном выражении и на 6,4% в годовом. На этом фоне обострились опасения за крупнейшую в Европе экономику. «Сложно представить себе, как экономике Германии удастся избежать спада в первом квартале», – сказали эксперты ING. «Пара EUR/USD остается вблизи 200-дневной скользящей средней на 1,1892. Поддержка расположена на уровне 1,1860, и далее – в области 1,1822–1,1823, которая должна ограничить падение. Пробой отметки 1,1795 усилит "медвежий" настрой пары и нацелит ее на уровни 1,1737, 1,1703 и 1,1695. Между тем рост выше 1,1892 нацелит пару на 1,1948–1,1950 (38,2% коррекции снижения 2021 года) и далее – на 1,1990–1,1992 (максимумы середины марта)», – сообщили стратеги Credit Suisse.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Тревожный понедельник: стоимость нефти падает, рынок ищет причины для роста

В понедельник утром мировые цены на нефть демонстрируют уверенное снижение. Несмотря на устойчивый оптимизм участников рынка из-за быстрых темпов вакцинации в Европе и США, а также глобального восстановления экономики, инвесторы опасаются нового роста заболеваемости COVID-19, который может привести к падению спроса на нефть. Так, цена июньских фьючерсов североморской нефти марки Brent на Лондонской бирже ICE Futures просела на 0,24% – до уровня $62,80 за баррель. На закрытии торговой сессии в пятницу эти контракты снизились на 0,4% – до $62,95 за баррель. Тем временем стоимость майских фьючерсов нефти WTI на электронных торгах Нью-Йоркской товарной биржи NYMEX уменьшилась на 0,22% – до $59,19 за баррель. В пятницу этот показатель опускался на 0,5% – до $59,32 за баррель. По итогам ушедшей недели смесь Brent потеряла в цене 2,9%, а нефть WTI – 3,5%. При этом одним из позитивных факторов в начале текущей недели стали новости уикенда. Так, в выходные ведущие европейские страны – Германия, Италия и Франция – отчитались об ускорении темпов вакцинации населения. Однако эксперты предупреждают, что рынок черного золота все еще находится в поиске сильного положительного импульса, опасаясь, что пандемия коронавируса будет ощутимо сдерживать восстановление спроса на нефть. Особенно остро вопрос восстановления спроса на черное золото сегодня касается азиатского региона, где отмечается резкое увеличение роста заболеваемости COVID-19. При этом самой напряженной и тяжелой остается ситуация в Индии, где за все время было зафиксировано более 13 млн случаев коронавируса. Ожидаемо, такое положение вещей вынудило руководство страны ввести новые ограничительные социально-экономические меры. В то же время инвесторы внимательно следят за ходом переговоров между Ираном и Соединенными Штатами об иранской ядерной сделке. Напомним, возобновление непрямого диалога планируется на текущей неделе в Вене. В случае достижения договоренностей между Вашингтоном и Тегераном – возможно снятие санкций с нефтяного сектора Ирана, что приведет кпритоку иранской нефти на рынок. Что же касается внутренней статистики из США, то, согласно опубликованным в ушедшую пятницу данным, рост количества действующих нефтегазовых буровых установок в стране за прошлую неделю увеличился на две единицы – до 432 установок.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Золото оттолкнулось от инфляции и подскочило во вторник почти на 1%

После падения четыре сессии подряд золото попыталось реабилитироваться во вторник. Всего за один день июньский фьючерс прибавил 0,9%, что в денежном эквиваленте равняется $14,9. Таким образом, торги на нью-йоркской бирже COMEX классический актив закрыл на отметке в $1 747,6. Положительной динамике золота поспособствовал выход данных по потребительской инфляции в США. Свежая статистика превзошла озвученные ранее прогнозы. Так, в марте на фоне подорожания нефти индекс потребительских цен в Америке вырос на 0,6% вместо ожидаемых 0,5%. В годовом же исчислении уровень инфляции достиг максимального значения с лета 2018 года, повысившись с 1,7% до 2,6%. Как видим, потребительские цены в Америке демонстрируют стабильный прирост уже 4 месяца подряд, а уровень инфляции в стране подошел к самому высокому порогу за 2,5 года. Текущая ситуация пошла на пользу золоту, которое часто используется для минимизации инфляционных рисков. На фоне публикации последних статистических данных привлекательность актива-убежища снова повысилась и его цена уверенно пошла вверх. Между тем портфельный менеджер Gold Bullion Strategy Fund Джейсон Тид предполагает, что ускорение темпов инфляции в США вызвано исключительно удорожанием топлива, а потому будет краткосрочным. По этой причине не стоит рассчитывать на то, что золото продолжит активно расти. О длительной позитивной тенденции речи пока не идет, отмечает аналитик. Тем временем на классический актив по-прежнему оказывают давление два фактора, которые больше остальных влияют на его ценообразование: курс доллара и рост доходности американских гособлигаций. Во вторник последний показатель резко снизился и спровоцировал движение золота в обратную сторону. В среду утром ситуация изменилась с точностью до наоборот. По сравнению с предыдущей сессией 10-летние бонды США выросли до 1,627%, а желтый драгметалл начал терять в цене. На момент подготовки публикации золото коррекционно снижалось. Тройская унция металла стоила на бирже Comex $1746,25. Разница с последним закрытием составила $1,45, или 0,09%. Майский фьючерсный контракт на серебро также демонстрировал падение. По состоянию на 09.00 по московскому времени его цена достигла отметки в $25,402. Предыдущую сессию серебро закрыло ценой в $25,43. Во вторник металл смог набрать 2,3%.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

И хочется и колется: У евро появились основания для закрепления выше важного уровня $1,20

Снижение американского доллара замедлилось, если сравнивать его динамику с начала месяца. Тем не менее тренд на снижение продолжается. У покупателей была надежда на то, что его курс укрепится к корзине конкурентов после выхода сильных данных по рознице, но этого не произошло. Похоже, гринбек может реагировать ростом на позитивные данные только в том случае, если параллельно будет расти доходность трежерис. А здесь хороших новостей для доллара нет, доходности 10-летних облигаций достигли месячных минимумов. Это может быть связано с ожиданиями рыночных игроков, которые больше не ставят на резкое ускорение инфляции в США и все больше верят ФРС. Пауэллу, видимо, удалось убедить рынки в той части, что текущий рост потребительских цен будет временным, инфляция очень быстро стабилизируется вблизи отметки 2%. А если так, то американскому регулятору незачем будет начинать курс повышения ставки ранее запланированного времени. Пока причин для укрепления у доллара нет. Все факторы против него, озвученный ранее прогноз не теряет своей актуальности. Индекс доллара торгуется ниже 200-дневной, идет уверенный «медвежий» настрой. Продавцы в ближайшей перспективе вполне могут пробить вниз отметку 90,00 пункта. Таким образом, гринбек вполне может вернуться к тем пессимистичным отметкам, на которых торговался в конце прошлого года. Отличается ситуация тем, что другие крупные мировые валюта, такие как евро и фунт, никак не могут сыграть на продолжающейся слабости доллара. Пара EUR/USD безрезультатно топчется вокруг отметки 1,2000. Трейдеры фунта никак не могут победить отметку 1,3800, не говоря уже о 1,4000 к доллару, которая была пробита в конце прошлого года. Что это, затянувшееся перетягивание каната или нежелание покупателей и продавцов взять на себя инициативу? Складывается впечатление, что все заняли выжидательную позицию. С одной стороны, понять можно. Слабые темпы вакцинации «душат» Европу. С другой стороны – надежды на позитивный исход есть. В скором времени возможно устранение проблемы дефицита препаратов против коронавируса. Уже в этом квартале Старый свет может получить в три раза больше доз вакцин по сравнению с первым кварталом. Это ускорит темпы иммунизации населения, а значит начнет восстанавливаться экономика региона. Еще в начале недели речь шла о том, что европейская валюта может прекратить свое движение вверх, сейчас мало что изменилось, такое развитие сценария вполне возможно. Вопрос в том, когда можно подключаться к продажам. Вряд ли это стоит делать сейчас, когда котировка ходит вокруг сильного сопротивления 1,2000. Пробить его будет непросто, но это возможно в случае появления сильного импульса на покупку. К коротким позициям по евро аналитики рекомендуют присмотреться только после того, как пара EUR/USD отойдет от отметки 1,2000 и будет виден явный разворот вниз. В первую очередь на дневном графике мы должны увидеть «медвежье поглощение». Текущая или же последующая сессия должны закрыться ниже, чем в предыдущие дни. В пятницу евро торгуется чуть выше уровня 1,1980, при этом Стохастик показывает положительную динамику. В этой связи стоит ждать роста котировки в область 1,2060. Если же произойдет пробой уровня поддержки 1,1940, речь пойдет о коррекционном снижении евро к доллару с целью 1,1880. Сегодня в фокусе трейдеров пары EUR/USD публикация в еврозоне данных по инфляции и сальдо торгового баланса. США выдадут статистику по объему строительства новых домов, количеству выданных разрешений на строительство, также будет обнародован ряд показателей от Мичиганского университета.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

GBP/USD, GBP/EUR: фунт дорожает к доллару и евро. Аналитики верят в укрепление котировок стерлинга до $1,40 на этой неделе

Британский фунт подорожал в понедельник и достиг максимального уровня за последние две недели по отношению к широко слабеющему доллару – на 0,57% до самого высокого уровня последних двух недель – $1,3907. А доллар США сегодня, напротив, демонстрирует заметную слабость относительно основных мировых валют, торгуясь вблизи минимальных отметок за месяц. Поводом для распродаж "гринбэка" послужило отсутствие роста доходности американских облигаций, которые колеблются вблизи минимального уровня впервые за пять недель. Что касается единой европейской валюты, то фунт в паре с ней к моменту подготовки данного обзора подорожал на 0,14%, до отметки 1,1559. Скачок стоимости фунта произошел в преддверии недели публикаций большого объема экономических данных. Аналитики ожидают, что данные эти продемонстрируют уверенное восстановление экономики Великобритании, которая в период пандемии достигла самой глубокой рецессии за последние 300 лет. Пристальное внимание участники рынка будут уделять исследованиям PMI в Великобритании, а также данным по рынку труда, инфляции и розничным продажам. Согласно мнению главы отдела глобальных рынков ING Криса Тернера, британская валюта продолжает находить поддержку на спадах, а инвесторы сохраняют позиции на фоне ожиданий возобновления экономической активности Великобритании во втором квартале. С учетом открытия на прошлой неделе в Соединенном Королевстве розничных магазинов, парикмахерских, тренажерных залов и пабов, более быстрое восстановление экономики Великобритании в сравнении со странами ЕС становится все более вероятным сценарием. В подтверждение этому говорят также вышедшие апрельские данные о ценах на жилье Rightmove, которые демонстрируют весьма обнадеживающие показатели. Так, рекламируемые цены на дома в Великобритании поднялись до рекордных отметок. Существенно подхлестнул рынок министр финансов Риши Сунак, который продлил в прошлом месяце снижение налогов для покупателей жилья, а также заявил о новой программе гарантии ипотеки для покупателей, которые не могут позволить себе крупные депозиты. В итоге запрашиваемые цены на жилье выросли на 2,1% за пять недель, до 10 апреля. Примечательно, что всего второй раз за последние пять лет стоимость на недвижимость подскочила более чем на 2% от месяца к месяцу. В результате средняя цена поступающей на рынок недвижимости достигла рекордно высокого уровня – 327 797 фунтов. Плюс ко всему дома в Великобритании стали продаваться в рекордно короткие сроки. Аналитики нидерландского финансового конгломерата ING и одной из крупнейших финансовых организаций UniCredit в свете подобных новостей выразили уверенность в дальнейшем укреплении котировок британской валюты и спрогнозировали, что она вполне может укрепиться до отметки $1,40 на этой неделе. Стоит признать, что стерлинг в целом чувствовал себя весьма уверенно в первом квартале, и во многом этому способствовала активная реализация кампании по вакцинации от коронавируса по всей Великобритании. Снижение ожиданий отрицательных процентных ставок также сыграло на руку британскому фунту.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Утверждение вакцины J&J, заседание ЕЦБ: Что поможет евро продлить ралли в условиях перекупленности? Краткосрочные трейдеры настроены на откат по евро и фунту

Привлекательность доллара падает вместе со снижением доходностей трежерис. Агрессивные действия со стороны продавцов американской валюты позволили другим крупным мировым валютам отыграться и прийти в себя после продолжительного снижения, тем более что у евро и фунта есть внутренние причины для роста. Некоторые аналитики полагают, что поддержка евро, вероятно, вызвана известием о том, что Старый свет обеспечил население дополнительными 100 млн доз вакцины против COVID-19 от BioNTech и Pfizer. Прививочная кампания в Британии идет успешно, что позволяет надеяться на более быстрое восстановление экономики. Сегодня Великобритания опубликовала данные по рынку труда. Свежие отчеты указывают на то, что в последние месяцы данное направление демонстрирует общую устойчивость. Впрочем, статистика по-прежнему предоставляет слишком мало пищи для размышлений, поскольку реальное положение дел на рынке труда скрыто и искажено в условиях антикризисных программ. Итак, пара GBP/USD за последние семь торговых сессий постепенно выросла почти на 2,5%. Курс EUR/USD повысился на 3% с начала апреля. Сегодня эти популярные пары пересекли важные рубежи. Неожиданностью это назвать нельзя, все в соответствии с прогнозами. Далее аналитики разделяются во мнениях. Кто-то называет следующие цели. По евро это 1,2100, а по фунту – отметка 1,4100, которая выступает важным сопротивлением. Если тест и произойдет, то точно не сегодня. Как бы то ни было, главным фактором, стимулирующим рост основных валют, выступает падающий доллар, но тенденции, как известно, меняются. Мир приветствует выход США из кризиса, а высокое потребление в этой стране рассматривается как катализатор глобального роста. Внедрение планов Джо Байдена по расходам на инфраструктуру может скорректировать текущие настроения. Одобрение пакета расходов объемом в 2,25 трлн долларов способно вызвать распродажу, что, в свою очередь, приведет к росту доходности, а значит и доллар. Хозяин Белого дома также рассчитывает увеличить корпоративные налоги, что категорически не нравится Уолл-стрит. Остановка текущего ралли обернется новой волной спроса на американскую валюту. В этой связи мнения аналитиков по другою сторону смещаются к постепенному откату вниз по евро и фунту. Британская валюта выглядит перекупленной. Достижение парой GBP/USD отметки 1,4000 породило идею у краткосрочных трейдеров поставить на откат от локальных экстремумов. Если же фунтовым быкам удастся удержать 1,4000, то они очень быстро могут достичь февральских максимумов в районе отметки 1,4240. Далее откроется прямая дорога к круглому уровню 1,5000. Стоит отметить, что это значение также является максимальным за все время после референдума по выходу Великобритании из ЕС. Чтобы удостовериться, что на Форексе в GBP/USD действительно усилятся бычьи настроения, необходимо дождаться пробоя сильного уровня сопротивления 1,4006. Если этого не произойдет, котировка будет двигаться в рамках ценового диапазона 1,3980–1,4006. Что касается евро, то краткосрочные спекулянты считают текущий скачок единой валюты лишь коррекцией от снижения в период с января по март. Если посмотреть на ситуацию шире, то можно увидеть другую суть картины. Пара EUR/USD в понедельник продемонстрировала уверенный рост от 50-дневной средней, а это является подтверждением разворота на сильные бычьи настроения. Воодушевившись внутренними новостями по евроблоку и снижением доллара, покупатели евро могут быстро войти в область локальных максимумов выше 1,2250. При самом оптимистичном сценарии – могут преодолеть уровень 1,2300. Так что покупки сейчас выглядят привлекательно. На бесконечное снижение доллара рассчитывать не стоит. Евро в этом отношении сейчас выглядит несколько защищенным, поскольку на горизонте появляются факторы поддержки. Ралли по евро может ускорить информация о вакцине от Johnson&Johnson. Европейское агентство по лекарственным средствам во вторник должно обнародовать решение по этому препарату. Если он будет допущен к использованию, кампания вакцинации в Европе ускорится. Goldman Sachs ждет, что летом в крупнейших странах еврозоны будет привито более 50% населения. В этой связи он повысил прогноз по евро к концу года с 1,2100 до 1,2500. Дополнительным катализатором для евро стали сообщения о выходе из политического тупика в Германии. Кандидатом на должность нового канцлера, по обновленной информации, станет умеренный представитель ХДС Армин Лашет. В четверг ЕЦБ проведет очередное заседание по монетарной политике, его итоги должны поддержать евро. На данный момент потенциальные цели покупателей расположены на 1,2080, 1,2110 и 1,2160. В случае пробоя вниз зеркального уровня 1,2040 речь пойдет о понижательном давлении в паре с уклоном к отметкам 1,1980, 1,1950 и 1,1915.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Танцы на костях: золото растет на обвале доллара и казначейских облигаций

Как свидетельствуют данные торгов, в среду стоимость главного драгметалла увеличивается на фоне удешевления американской валюты и снижения доходности казначейских облигаций США. Однако, несмотря на долгожданную положительную динамику, цены на золото все еще не могут восстановить потери, понесенные накануне. Так, стоимость июньского фьючерса на основной драгоценный металл на Нью-Йоркской бирже Comex выросла на 0,21% – до $1782,15 за тройскую унцию. Майский контракт на серебро набрал 0,26% и отчитался ценовым уровнем $25,907 за унцию. Напомним, на закрытии торгов во вторник июньские фьючерсы на золото на товарной бирже COMEX выросли на 0,4%, до $1778,40 за унцию, вслед за падением на 0,5% днем ранее. В ушедшую пятницу контракты отчитались максимальным уровнем с конца февраля 2021 года. Что же касается майских фьючерсов на серебро – они практически не изменились и закрылись на уровне $25,84 за унцию после эффектного падения в понедельник на 1%. Майские контракты на медь просели на 0,6% – до $4,21 за фунт, июльские фьючерсы на платину потеряли 0,9% и остановились на отметке $1196,30 за унцию, а июньские контракты на палладий уменьшились на 2% – до $2757,40 за унцию. Тем временем индекс доллара ощутимо проседает уже третью неделю подряд и на данный момент опустился до уровня 91,25 пункта, хотя еще в начале апреля этот показатель был выше отметки 93 пункта. Традиционно ослабление главной американской валюты поддерживает золотые цены, и металл становится более доступным для держателей аналогичных валют. Дополнительным повышательным фактором для золота сегодня выступает усиление глобальной неопределенности на фоне пандемии COVID-19. На данный момент самые тревожные новости поступают из Индии (она занимает второе место в мире по количеству заражений), где суточный прирост случаев заболевания коронавирусом уже пробил отметку 250 000. Не менее пугающая ситуация наблюдается и в азиатском регионе, особенно в Японии. В связи с обостренной эпидемиологической обстановкой во всем мире, золото сейчас выступает в качестве более надежного актива. Поддержку главному драгметаллу оказывают также и данные о доходности 10-летних казначейских облигаций, которые снизились до уровня 1,56%. Падение этого показателя может стать причиной повышения инвестиционного спроса на деноминированные в национальной валюте США драгоценные металлы для иностранных покупателей. Эксперты утверждают, что в краткосрочной перспективе стоимость золота будет уязвимой перед опасностью снижения уровня спроса из Индии и ростом процентных ставок в Соединенных Штатах, однако слабый доллар может компенсировать эти потери. При этом аналитики подчеркивают и тот факт, что импорт золота в Китай на сегодняшний день достиг 14-летнего максимума.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

На гребне третьей волны. Золото крепнет и штурмует двухмесячный максимум

В среду стоимость золотых слитков на мировом спотовом рынке подскочила на 1,13% и протестировала отметку в $1 797,4. Это наиболее высокий показатель, который демонстрирует классический актив с 25 февраля. Завершило вчерашние торги золото также почти на двухмесячном максимуме. Как сообщает ресурс FactSet, такую динамику показали наиболее активно торгующиеся фьючерсы на благородный металл, цена которых смогла подняться до самого высокого с 24 февраля порога. В целом же июньский контракт на желтый актив закрыл сессию в среду на нью-йоркской бирже COMEX у отметки в $1 793,1. Прибавка составила $14,70, или 0,8%. Для сравнения: во вторник фьючерс на золото вырос на 0,4%. Таким образом, за два торговых дня актив смог подняться на 1,2%. Тем временем сырьевые аналитики отмечают признаки уверенного восходящего тренда. Получив поддержку покупателей, за 5 дней золоту удалось подорожать примерно на 3,5%, а с конца марта его цена увеличилась почти на 7%. Ключевым драйвером роста для драгметалла сейчас выступает очередная вспышка COVID-19 в мире. Распространение новых, более агрессивных штаммов вируса, увеличение количества летальных исходов от опасной инфекции усиливают опасения по поводу третьей волны пандемии. По сведениям исследовательского университета Джона Хопкинса, за последние дни в мире зафиксировано более 850 тыс. случаев заражения COVID-19. Эксперты подсчитали, что с середины прошлого месяца этот показатель вырос в 2 раза. Причем наибольшую тревогу сейчас вызывает ситуация в Азии, а в особенности в Индии, которая стала одним из мировых эпицентров коронавируса. Сейчас Индия занимает вторую строчку после Америки по количеству подтвержденных случаев заражения COVID-19, а также четвертое место по числу смертей от коронавируса. По официальным данным, последний показатель превысил уже 182 тыс. Однако есть подозрения, что эта цифра значительно занижена, поскольку только за последние сутки в стране количество летальных исходов от вируса приблизилось к отметке в 1 700. Эпидемиологическую обстановку также накаляют продление локдаунов в ряде европейских стран и неуверенный темп вакцинации в мире. Все это ставит под удар восстановление экономической активности, что на руку золоту, которое традиционно рассматривается инвесторами как актив-убежище в периоды неопределенности. Кроме того, в эти дни золото получает весомую поддержку на новостях о падении доходности американских гособлигаций, которые также находятся в большой зависимости от ситуации с коронавирусом. Растущие опасения по поводу распространения COVID-19 в мире оказывают сильное давление на 10-летние бонды, вынуждая их падать. Вчера, например, доходность казначейских облигаций США снизилась до отметки в 1,554%. Данный показатель на 22 базисных пункта меньше 14-месячного максимума, который был зафиксирован в конце прошлого месяца. Бесспорно, золото выигрывает у облигаций на данном этапе. О том, что привлекательность драгметалла растет, свидетельствуют суммарные данные по активам обеспеченных золотом фондов. По последним сведениям, сейчас совокупные владения ETF оцениваются более чем в 3 тыс. тонн. Это почти на 21 тонну меньше, чем в конце прошлого месяца. Наибольший интерес к желтому металлу проявляет ювелирная индустрия, которая пытается реанимировать себя после прошлогоднего кризиса. Также активно вкладываются в золото частные инвесторы, чего нельзя сказать о крупных профессиональных игроках. Они рассматривают текущее подорожание актива как краткосрочное явление ввиду наличия сильных фундаментальных факторов, которые могут спровоцировать его снижение. По оценке аналитиков SberCIB Investment Research, поменять направление золота в ближайшее время может публикация новых макроэкономических показателей США, которая ожидается сегодня-завтра. Негативный краткосрочный прогноз по золоту возвращает актив к отметке в $1 745. Такая цена может быть уже в пятницу – 23 апреля, считают специалисты. Что же касается положительных предсказаний, то они уводят золото к новым историческим рекордам. По подсчетам экспертов, если случится очередной всплеск долгосрочных покупок, он сможет поднять благородный металл на 50% от сегодняшней цены. Таким образом, стоимость унции превысит $2 600.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

На какие тренды направлен фокус рынков? Фунт рвется в бой

Пандемия по-прежнему имеет влияние на котировки, но уже в меньшей степени по сравнению с тем, что было ранее. Во-первых, значение имеет адаптация рынков к ситуации, во-вторых – темпы вакцинации в мире растут, а значит, заболевания коронавирусом рано или поздно пойдут на спад. В то же время число инфицированных в Индии обновляет максимумы. Данный фактор вызывает нервозность у инвесторов и объясняет периодические покупки безопасного доллара. Давление на фондовые рынки идет со стороны геополитики. Здесь на первых ролях ядерная сделка Ирана, военное присутствие России на границе с Украиной, отношения Китая и Тайваня. Впрочем, инвесторы по большей части игнорируют тренды геополитики и фокусируются на других тенденциях. В качестве факторов риска выступают сентябрьские выборы в Германии, ратификация Фонда восстановления европейской экономики в ближайшие месяцы, перспективы выпуска совместных евробондов. По США обсуждается возможность сворачивания QE и судьба предложенного Белым домом инфраструктурного плана. На этом фоне спрос на доллар может восстановиться. В краткосрочной же перспективе ожидается снижение индекса американской валюты в связи с охраняющимся давлением на доходность трежерис и ожидающимся улучшением эпидемиологической обстановки в Европе. Индекс доллара в ближайшие сессии будет торговаться в нижней части диапазона 90,0–91,0. При этом более глубокого погружения доллара вряд ли стоит ждать. На данный момент ничто не указывает на выход гринбека из сложившегося в этом году диапазона 89,2–93,4. Несмотря на понижательную динамику доллара, фунт остается под давлением. На этой неделе он тестировал отметку 1,4000, но удержать ее покупателям не удалось. Стерлинг все еще продолжает «питаться» оптимизмом со стороны частичного снятия на прошлой неделе карантинных ограничений в Великобритании. Тем не менее на рыках усиливаются опасения по поводу того, что вакцинация в стране будет не столь успешной, как думалось ранее. Таким образом, экономическое восстановление страны замедлится, а прессинг фунта усилится. На этой неделе вышел ряд данных по Великобритании. Рост потребительских цен инвесторы приняли холодно, тогда как снижение уровня безработицы порадовало. Данные оказались весьма позитивными для фунта. Впрочем, эксперты считают, что до полного восстановления занятости далеко. К тому же на уровне занятости будут отрицательно сказываться проблемы, связанные с новыми отношениями между ЕС и Британией после Brexit. Волатильность фунта может резко повыситься в пятницу, когда будут опубликованы данные по розничным продажам, а также индексы PMI от Markit для производственного сектора и сектора услуг. Бизнес-активность в апреле, согласно прогнозам, вновь выросла, а индексы PMI должны подняться в район 59,0. В марте они составляли 58,9 и 56,3 соответственно. Сектор услуг дает около 75% ВВП, здесь занята большая часть трудоспособного населения Англии. Самым важным направлением по-прежнему являются финансовые услуги. Показатели выше прогноза и предыдущего значения позитивно скажутся на котировках фунта. Розничные продажи выросли на 5,4% в марте по сравнению с февралем, показали данные пятницы. Экономисты, опрошенные агентством Reuters, ожидали роста в месячном исчислении на 1,5%. В четверг доминировали медвежьи настроения по фунту. Пара GBP/USD пробила линию поддержки бычьего канала, по условиям теханализа далее стоит ждать движения с целью 1,3800. Медвежьи настроения будут поддержаны при условии стабилизации котировки ниже уровня 1,3980. Между тем на открытии торговой пятницы стала заметна активность покупателей. Потенциальные цели быков расположены на 1,3898, 1,39365 и 1,3981.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Доллар и рынок: кто кого переиграет?

В последние несколько недель динамика USD и общемирового рынка будто играют «в догонялки». Создается впечатление, что американская валюта и глобальный рынок соревнуются друг с другом, кто кого обойдет на финансовом поле. К концу текущего месяца большинство трейдеров, инвесторов и экономистов ожидают дальнейшего снижения гринбека. К концу весны «американец» разочаровал рынки, но проблеск надежды на его восстановление остается. Напомним, что в первом квартале этого года USD продемонстрировал существенный рост, однако сейчас его запал иссяк. К концу апреля индекс доллара будто «выдохся», сойдя с дистанции, и третью неделю подряд не может выйти из нисходящей спирали. Согласно оценкам экономистов, опрошенных агентством Bloomberg, за последние 12 месяцев гринбек подешевел по отношению к 16 ключевым валютам, кроме японской. По прогнозам специалистов, в ближайшие 12 месяцев, а именно до 30 марта 2022 года, доллар просядет по отношению к 11 из 16 мировых валют. Данное мнение разделяют и участники рынка опционов, поскольку за минувший месяц put-опционы на USD подорожали против аналогичных call-опционов. При этом среди инвесторов доминируют «медвежьи» настроения по доллару. Напомним, что динамика опционных премий отражает баланс спроса и предложения, которые определяются настроениями инвесторов. Под занавес апреля 2021 года крупные игроки рынка сократили чистую позицию на покупку контрактов на индекс доллара до 3,5 тыс. Отметим, что уменьшение чистой позиции по USDX сократилось от уровней, пик которых пришелся на начало июня 2020 года. За минувшую неделю «бычий» индекс крупных игроков ( то есть соотношение числа контрактов на приобретение к количеству контрактов на продажу) упал до 1,17 с прежних 1,12. За отчетный период крупные фонды сократили покупки USD на 7%, при этом нарастив его продажи. Продолжение этого тренда приведет к обрушению американской валюты, предупреждают эксперты. Утро понедельника, 26 апреля, гринбек начал со снижения. Этому способствуют ослабление интереса к американской валюте в качестве защитного актива и взлет рисковых настроений. Текущая склонность к риску выбивает почву из-под ног доллара, положение которого остается шатким. Утром в понедельник, 26 апреля, пара EUR/USD торговалась вблизи 1,2111, оставаясь в понижательном тренде. По мнению аналитиков, пара EUR/USD находится на пути к максимальной отметке 1,2350. По данным теханализа, достижение этого уровня (61,8% коррекции) ведет к распродажам до 1,1705. В настоящее время в тандеме доминируют «бычьи» настроения. Согласно текущим расчетам, ближайшие цели «быков» – это уровни 1,2167, 1,2183 и 1,2200. Доллару не нравится план Джо Байдена В конце минувшей недели эксперты пришли к выводу, что налоговый план американского президента Джо Байдена обрушил рынки. Напомним, что главной целью нового налогообложения является прирост капитала в США. Для финансирования социальных расходов глава Белого дома намерен вдвое увеличить ставку налога на прирост капитала для лиц, зарабатывающих более $1 млн. Реализация такого сценария станет революционным шагом в ходе изменений в налоговом кодексе страны. Однако благородный порыв, направленный на сокращение имущественного неравенства, может вызвать шквал проблем. В первую очередь это приведет к падению USD и американских активов, полагают аналитики. Другой целью президентской реформы является нормализация государственных финансов. В настоящее время американские трежерис позитивно отреагировали на инициативу Джо Байдена, поскольку риск несостоятельной фискальной политики сократился на ожидании роста госдоходов. Однако в среднесрочном горизонте планирования привлекательность фондовых активов США для зарубежных инвесторов будет снижаться. В сложившейся ситуации нетто-эффект для гринбека останется негативным, резюмируют эксперты. По оценкам специалистов Bloomberg, к концу 2021 года две трети участников рынка ожидают падения американской валюты и дальнейшего роста европейской и британской валют. В ближайшей перспективе ясность в динамику USD должно внести заседание Федрезерва, запланированное на среду, 28 апреля. Специалисты рассчитывают на сохранение процентной ставки вблизи 0–0,25% годовых и ждут новых сведений о дальнейшем направлении монетарной политики. Многие участники рынка «махнули рукой» на доллар, однако это преждевременно, полагают эксперты. Гринбек находится на перепутье, и куда он направится, станет известно в ближайшее время.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Опасные «качели» фунта: 2021 год – на коне, а 2022 год – почти на дне?

В последнее время краткосрочные прогнозы относительно британской валюты достаточно позитивны, чего нельзя сказать про более длительный период. Многие аналитики предвещают фунту мрачное будущее, опасаясь его снижения в среднесрочной и долгосрочной перспективах. Согласно расчетам валютных стратегов Bank of America (BoFA), в текущем году «британец» укрепит свои позиции на фоне восстановления глобальной экономики. Однако в 2022 году на сцену выйдут вопросы, связанные с Brexit, к которым добавятся меры преодоления негативных последствий COVID-19. В этом комплексе проблем фунту придется нелегко, уверены экономисты. По мнению Камала Шарма, валютного стратега BofA, в следующем году именно Brexit станет глобальной проблемой для стерлинга. В 2022 году экономика Великобритании вернется к относительно устойчивому росту после пандемии COVID-19 и череды локдаунов, однако национальная валюта окажется под давлением. В банке считают, что предстоящий год, как лакмусовая бумага, проявит все сложности, связанные с выходом Великобритании из Евросоюза. Страна столкнется с отсроченными негативными последствиями такого шага, и это серьезно ослабит позиции фунта. Валютные стратеги BofA не исключают отрицательного влияния Brexit на экономический рост в Великобритании. По оценкам специалистов, в долгосрочном периоде данный показатель просядет на 5–7,5%. Однако в первом квартале 2022 года стерлинг окажется на коне, достигнув «высшей точки в своей золотой середине», подчеркивает К. Шарма. По словам эксперта, львиная доля хороших новостей об улучшении экономических показателей Соединенного Королевства уже заложена в цену GBP. В 2021 году Банк Англии отказался от ввода отрицательных ставок, хотя в 2022-м ситуация может измениться. Рынок ожидает результатов майского заседания Банка Англии, поскольку регулятор может начать сокращение программы скупки активов (QE). По мнению экономистов банка HSBC, снижение темпов покупок идет рука об руку с улучшением прогнозов экономического роста в стране. «В данный момент шансы на то, что решение Банка Англии будет соответствовать ожиданиям рынка, достаточно велики. Регулятор, скорее всего, оставит инфляцию индекса потребительских цен на трехлетнем целевом уровне», утверждают в HSBC. По мнению специалистов Capital Economics, в случае более раннего завершения программы количественного смягчения (QE) доходность 10-летних казначейских бумаг резко вырастет. При этом регулятор может кардинально изменить курс и возобновить покупку активов в случае необходимости. В настоящее время фунту приходится противостоять ряду неблагоприятных факторов. Британской валюте не помогли сильные данные по розничным продажам и деловой активности в стране. Стерлинг не получил импульса для роста, несмотря на позитивную макростатистику. Напомним, что в первый месяц весны потребительские расходы в Великобритании увеличились на 5,4%, втрое опередив прогнозы экономистов. В апреле этого года индексы деловой активности в сферах производства и услуг превысили 60 пунктов, обогнав прошлогодние показатели. Однако позитивные отчеты не привели к ралли британской валюты. Утром во вторник, 27 апреля, пара GBP/USD торговалась вблизи 1,3881, хотя ранее достигла планки в 1,3895, но удержаться на этой позиции не смогла. GBP/USD: «сетка» теханализа По мнению специалистов UBS Global Wealth Management, следующий год может оказаться решающим для «британца». Согласно расчетам аналитиков банка, в 2022 году стерлинг заметно укрепится по отношению к доллару на фоне восстановления мировой экономики и ухода инвесторов в рисковые активы. Валютные стратеги UBS ожидают, что к марту 2022 года пара GBP/USD достигнет 1,5100. В понедельник, 26 апреля, эксперты зафиксировали удорожание пары GBP/USD на 0,02%, до 1,3878. Текущая динамика тандема нашла точку опоры в виде 21-дневного скользящего среднего значения (DMA), при этом 21-недельная скользящая средняя фиксирует нижнюю границу среднесрочного диапазона пары GBP/USD. Согласно еженедельным данным индикатора страха и жадности, «быки» по паре GBP/USD набирают силу. Эксперты считают уровнем сопротивления отметку 1,4017, которая является максимальным показателем, зафиксированным с 4 марта 2021 года. Во вторник, 27 апреля, аналитики обратили внимание на краткосрочное равновесие в тандеме. По оценкам специалистов, на отметке 1,3904 сформировалась область сильного сопротивления для фунта. По наблюдениям экспертов, в паре GBP/USD могут усилиться «медвежьи» настроения, однако в случае пробоя планки 1,3904 активизируется «бычий» сценарий. Многие участники рынка ставят на укрепление фунта, учитывая улучшение экономических перспектив Великобритании. Согласно текущим данным, за минувшую неделю количество чистых длинных позиций по GBP сократилось, но это снижение некритично. По словам Франческо Пезоле, валютного стратега банка ING, стерлинг сохраняет статус самой перекупленной валюты Большой десятки (G10). В банке считают, что в ближайшее время число длинных позиций по фунту останется прежним на фоне оптимизма по поводу восстановления британской экономики. Подводя итог существующим прогнозам, эксперты подчеркивают, что 2021 год окажется неплохим для фунта, несмотря на изнурительные локдауны и немного расшатанную экономику. Однако следующий год способен преподнести сюрпризы GBP, в основном связанные с отсроченными негативными последствиями Brexit. К ним могут добавиться сложности, возникшие в ходе восстановления национальной экономики после COVID-19. При этом аналитики рассчитывают на стабилизацию динамики стерлинга, который стремится к равновесию текущих ценовых «качелей».

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Фунт готовится обыграть евро, экономика Великобритании готовится обыграть экономику ЕС. Пока все портят высказывания Джонсона

Нидерландский финансовый конгломерат ING сообщает, что на сегодняшний день единая европейская валюта выглядит весьма переоцененной по отношению к британскому фунту, оттого в ближайшее время велика вероятность значительного падения обменного курса. В момент подготовки данного материала стерлинг торгуется в паре с евро на отметке 87. Валютный стратег ING Петр Крпата со ссылкой на финансовую модель справедливой стоимости уверяет, что пара EUR/GBP в настоящее время торгуется с переоценкой на 1,3%. Первый квартал для Великобритании был сильно мрачным: чего стоило одно только рекордное падение ВВП за 2020 год. Brexit нанес сокрушительный удар по торговле с Евросоюзом. Да и последний месяц для британской валюты нельзя назвать успешным: темпы вакцинации от коронавируса оставляли желать лучшего, выборы в Шотландии повлекли за собой достаточно высокую степень политической неопределенности. Масла в огонь в последние дни подлили обвинения в адрес премьер-министра Великобритании Бориса Джонсона. Британские таблоиды стали пестрить заголовками, цитирующими недавнее высказывание премьер-министра своим помощникам на Даунинг-стрит относительно одобрения третьей национальной изоляции: якобы он предпочитает видеть «груду трупов», нежели одобрить очередной локдаун. Однако сам Джонсон да и вся Даунинг-стрит категорически отрицают, что именно эта фраза была им озвучена. Первый красноречиво назвал появившиеся слухи «абсолютной ахинеей». Издание Daily Mail Sunday первым опубликовало предполагаемые комментарии премьер-министра Великобритании, ссылаясь при этом на анонимные источники Консервативной партии. Авторы публикации упомянули о том, что данные высказывания были озвучены Джонсоном еще в середине октября были и связаны со вторым национальным карантином, который начался на территории Соединенного Королевства в ноябре. В воскресном издании утверждалось, что премьер-министр был настолько разочарован непреложностью введения очередного этапа ограничений на общественную жизнь и экономику, что в сердцах воскликнул: «Больше никаких ограничений – и пусть хоть трупы громоздятся тысячами!» В понедельник телеканалы в лице BBC и ITV охотно поддержали распространение этого слуха, сообщив, что, согласно анонимным источникам, эти комментарии действительно звучали в правительстве. Несмотря на эти громкие обвинения и претензии к британскому правительству, аналитики крупнейшего коммерческого банка Дании Danske Bank все же пребывают в стойком убеждении, что фунт стерлингов по отношению к евро обязательно будет расти. Ведь важным для котировок британской валюты выступает то, что экономика Великобритании по итогам 2021 года будет явно превосходить экономику стран еврозоны. Аналитики уповают на устранение высокой неопределенности в отношении Brexit, на более активное развертывание вакцинирования от коронавируса, возвращение населения к нормальной жизни в ближайшее время и последующий за этим неизбежный всплеск потребительской активности. Недавние опросы показали, что после снятия карантинных ограничений шесть человек из десяти мечтают об активном шопинге. А согласно оценке Банка Англии, на счетах британских граждан сэкономлены дополнительные £150 млрд, которые с большой долей вероятности в случае их высвобождения могут стать отличным драйвером роста. Таким образом, рост британского ВВП обещает превысить первоначальные прогнозы, а банк Англии ужесточит денежно-кредитную политику раньше оговоренного срока, нежели Европейский центробанк. Иными словами, история после финансового кризиса обещает повториться.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Нефть дорожает в надежде на улучшенный спрос летом

Стоимость нефти в четверг продолжает свой рост после подъема на 1% на предыдущей сессии. Стимулом служат ожидания участниками рынка увеличения спроса на энергоноситель в предстоящие летние месяцы. Существующие опасения относительно сильного распространения заболевания COVID-19 среди населения Индии, Японии и Бразилии, которые, как ни странно, почти не влияют на неожиданно возникший на рынке оптимизм. Так, нефть марки Brent за июнь поднялась в цене на 0,6%, до отметки $67,47 за баррель. Нефть марки US West Texas Intermediate за июнь подорожала на 0,6%, до отметки $64,52 за баррель. Ранее на этой неделе страны ОПЕК+ сохранили принятое ранее решение о плавном снижении ограничений на добычу нефти в период с мая по июль, и связано оно с ожиданиями растущего спроса на текущий год. Альянс не исключает и того, что мировые запасы в июле вырастут до 2,95 млрд баррелей. И хотя пандемия COVID-19 продолжает сеять хаос в некоторых странах, все же спрос на нефть устойчиво восстанавливается. Никто не отменял отложенного спроса на поездки, который в случае улучшения ситуации с коронавирусом обещает сформировать высокий спрос на топливо как в Европе, так и в Северной Америке. Аналитики крупнейшего международного Citibank ожидают, что вакцинация против коронавируса в этих регионах приведет к подъему спроса на черное золото в летний период до небывалого уровня – 101,5 млн баррелей в сутки. Помимо этого, в Китае на предстоящих длинных выходных обещает увеличиться потребление топлива, так как жители КНР традиционно много путешествуют в праздничные дни. Одновременно с этим Индия почти безуспешно борется со второй волной COVID-19. Общее число смертей от этого заболевания в среду превысило 200 тыс. Общее число выявленных случаев коронавируса в Индии достигло почти 18 млн, число зафиксированных за сутки смертей – 3293. Ситуация усугубляется большой нехваткой больничных мест и медицинского кислорода. Многие жители страны никак не могут записаться на вакцинацию, старт которой запланирован на май. К сожалению, хотя Индия и является одним из крупнейших в мире производителей вакцин, на сегодняшний день пока не располагает запасами данного препарата для почти 600 млн человек, которые ожидают прививку. Ненамного лучше ситуация обстоит в Бразилии и Японии. В связи с этим эксперты Citibank предупреждают о том, что из-за бушующего COVID в этих странах велик риск введения новых, более жестких ограничений, которые могут существенно обвалить местный спрос на энергоноситель. Оттого рост цен на нефть пока значительно сдерживается. Участники рынка акцентируют свое внимание также на росте производственных показателей НПЗ в США, а также на сокращении запасов дистиллятов на прошлой неделе. Согласно данным, обнародованным Управлением энергетической информации в среду, запасы сырой нефти в США выросли на 90 тыс. баррелей на прошлой неделе. Аналитики же ожидали гораздо более высоких показателей роста (на 659 тыс. баррелей).

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

GBP/USD: дорогу осилит идущий. Фунту предрекают 1,5000

Британская валюта понемногу расправляет крылья, стараясь преодолеть негативные последствия Brexit и череды локдаунов, охвативших национальную экономику. Аналитики ожидают от GBP дальнейшего роста на фоне экономического восстановления. Улучшению прогнозов в отношении «британца» способствуют такие факторы, как длительное ослабление гринбека и уверенное восстановление британской экономики на фоне активной вакцинации от COVID-19. Напомним, что падение USD спровоцировали заявления Джерома Пауэлла, главы ФРС, о сохранении текущей монетарной политики, а также масштабные меры стимулирования, инициированные президентом США Джо Байденом. Согласно планам американского лидера, приоритетными направлениями стимулирования экономики на сумму $4 трлн станут инфраструктура (первый этап) и программы социальной поддержки (второй этап). Заявления главы Белого дома спровоцировали взлет рисковых настроений и дальнейших распродаж USD. На этом фоне экономика Великобритании оказалась в более выигрышной ситуации. В отличие от Федрезерва и ЕЦБ, которые взяли на себя обязательства по приобретению бондов с неограниченным сроком действия, чтобы поддержать свои экономики, Банк Англии установил конкретные цели в этом вопросе. Согласно планам регулятора, к концу 2021 года целевая сумма покупки гособлигаций должна быть в пределах 875 млрд фунтов. Сложившаяся обстановка способствует росту британской валюты в среднесрочной и долгосрочной перспективах, полагают аналитики. Дополнительными стимулами для GBP станут ослабление монетарного стимулирования и уменьшение темпов скупки облигаций Банком Англии. Представители регулятора считают, что быстрое восстановление экономики не требует одномоментного ужесточения денежно-кредитной политики (ДКП). Текущие усилия Банка Англии направлены на достижение целевого уровня инфляции в 2% и прогресса в обеспечении занятости населения. На текущей неделе стерлинг удивил рынок, достигнув девятидневного максимума. Этому способствовала «голубиная» риторика Федрезерва, подтолкнувшая USD к девятинедельным минимумам. Напомним, что Джером Пауэлл, председатель ФРС, считает преждевременным отказ от экстренного стимулирования американской экономики. Заявления главы Федрезерва оказались на руку фунту. На этом фоне пара GBP/USD быстро набрала обороты, стараясь закрепиться на текущих уровнях. Однако утром в пятницу, 30 апреля, пара GBP/USD утратила часть завоеванных позиций, торгуясь в диапазоне 1,3938–1,3939. По мнению валютных стратегов ANZ Research, среднесрочные перспективы стерлинга позитивны, а до конца этого года пара GBP/USD может сохранить «бычий» настрой. Восстановлению восходящего тренда в тандеме способствует рост британской экономики. В итоге к концу 2021 года пара GBP/USD поднимется до 1,4600, а в 2022 году – до 1,5000, полагают в ANZ Research. Оптимизм в отношении восстановления экономики Великобритании способствует не только подъему фунта, но и улучшению прогнозов экономического роста в стране. Эксперты ожидают от Банка Англии обновленных решений по поводу монетарной политики на заседании, запланированном на 6 мая 2021 года. Позитивные заключения по поводу ДКП приведут к росту стерлинга, полагают специалисты Bank of America. В банке ожидают, что регулятор улучшит свои прогнозы на 2021 год, касающиеся экономического роста и краткосрочной инфляции. Напомним, что в феврале этого года Банк Англии ожидал от национальной экономики подъема на 5%, несмотря на впечатляющий спад производства (на 10%) в 2020 году, самый крупный за более чем 300 лет. В данный момент эксперты настроены позитивно, полагая, что в 2021 году экономический рост в Великобритании превысит 7%. Реализация такого сценария вернет производство к докризисному уровню, существовавшему до пандемии, уверены аналитики.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Впереди эйфория: к концу года биткоин может подорожать в 2 раза

Герои вчерашнего дня – это, безусловно, Ethereum и Dogecoin. Первая монета, которая является лидером среди альткоинов по капитализации, 4 мая побила свой прежний рекорд. Цена ETH взлетела выше отметки в $3,5 тыс. Таким образом, с 25 апреля, когда начался бурный рост Ethereum, актив подорожал уже на 60%. Второй токен, который считается любимчиком Илона Маска, также во вторник обновил свой исторический максимум. Его стоимость подскочила до $0,69. За сутки «собачья» криптовалюта показала самый крупный рост среди всех цифровых монет – 55%. Это помогло ей обогнать XRP в рейтинге капитализации и занять там четвертую строчку. Тем временем мировой криптолидер по-прежнему топчется на месте и выглядит очень анемичным по сравнению с энергичными альткоинами. В течение последних 24 часов BTC двигался преимущественно вниз и потерял более 3% стоимости, опускаясь в моменте до $53,2 тыс. Сегодня утром на момент подготовки материала биткоин торговался у отметки в $54,4 тыс. Очевидные симптомы восходящей динамики пока не наблюдаются, но это не значит, что всё складывается плохо для главной криптовалюты, считают эксперты. По их мнению, повод для оптимизма есть: ВТС уверенно удерживает позиции, и это уже неплохой признак. В краткосрочном будущем аналитики видят перспективы роста «короля» криптовалют. Биткоин не застрял безнадежно, он просто находится в ожидании мощного новостного катализатора – доказательства того, что в мире еще есть покупатели этого актива. Только это способно сейчас вдохновить его на очередной штурм важной психологической отметки в $60 тыс. По прогнозам экспертов, в скором времени цифровой лидер действительно может получить триггер в виде большого притока крупных инвесторов. В роли магнита, который притянет новых игроков, выступит капитализация криптомаркета, которая уже превысила долгожданного значения в $2 трлн и способна взлететь еще выше. В последнее время рынок цифровых активов получает наиболее ощутимую поддержку за счет мягкой денежно-кредитной политики ФРС США. На этом фоне у инвесторов притупляется страх по отношению к рискованным активам и даже просыпается аппетит к явным «темным лошадкам» из криптомира. Аналитики не считают это увлечение третьесортными монетами мейнстримом, который затянется надолго. Интерес будет краткосрочным: и как только инвесторы отвернутся от сомнительных активов, они обязательно придут за биткоином. Большинство экспертов склоняется к тому, что долгосрочная перспектива для главной криптовалюты на данный момент выглядит очень позитивно. Самым трудным, кульминационным моментом, будет долгожданное преодоление порога в $60 тыс. Если биткоин сможет преодолеть этот барьер, удержать монету будет уже нереально. К концу года аналитики предсказывают цену BTC выше ранее прогнозируемых $100 тыс. По их оценке, цифровой актив может вырасти как минимум в 2 раза от текущей стоимости. Такую же оптимистичную картину рисуют специалисты и для другой ведущей криптовалюты. Под занавес года Ethereum может вырасти выше $7 тыс.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com

Слабеющий доллар – надежда для черного золота. В пятницу нефтяные цены устремились вверх

В пятницу утром мировые цены на нефть уверенно увеличиваются после затяжного падения накануне. Несмотря на беспокойство инвесторов по поводу появления новых штаммов коронавируса в Индии, серьезную поддержку котировкам черного золота оказывает ослабление американского доллара. Так, индекс, отражающий динамику доллара США относительно корзины иностранных валют, потерял в пятницу 0,09%. Стоимость июльских фьючерсов нефтяной смеси марки Brent составляет $68,49 за баррель, что на 0,59% выше цены закрытия сессии четверга. По итогам торгов накануне эти контракты потеряли 1,3% и отчитались уровнем $68,09 за баррель. Тем временем стоимость июньских фьючерсов нефти WTI к моменту написания материала составляет $65,1 за баррель, что на 0,6% выше отметки закрытия днем ранее. Накануне цена этих контрактов просела на 1,4% – до $64,71 за баррель. Что же касается торговой сессии четверга, то фьючерсы ведущих нефтяных марок закрылись снижением вторую сессию подряд. Участники рынка оценивали огорчающие данные по потреблению бензина в Соединенных Штатах и продолжали следить за ситуацией с COVID-19 в азиатском регионе, в частности в Индии. Ситуация в стране все еще остается ощутимым сдерживающим фактором для роста нефтяных цен. Напомним, Индия – третье государство в мире по объемам импорта черного золота. Накануне количество новых случаев заболевания коронавирусом здесь превысило отметку 400 000 и составило 412 262. Общее число инфицированных в Индии – более 21 млн. Министерство здравоохранения страны сообщает о 230 168 умерших от COVID-19 за все время пандемии, однако эксперты считают такой показатель смертности заниженным. При этом жители соседних государств все больше опасаются того, что напряженная эпидемиологическая обстановка в Индии может стать причиной появление новых штаммов коронавируса, в результате чего мировая пандемия продлится неопределенное время. В среду Управление энергетической информации (EIA) Минэнерго США заявило о превысившем прогнозы сокращении запасов нефти в стране на 8 млн баррелей. На фоне публикации этих данных стоимость черного золота начала снижаться ввиду роста резервов бензина на 700 000 баррелей. При этом поставки моторного бензина на потребительский рынок просели на 12 000 баррелей (до 8,864 млн баррелей), что также оказало серьезное давление на нефтяные цены. К слову, в последнее время котировки бензина оказываются фаворитами ралли стоимости на энергоносители, однако для продолжения этой гонки цен в ближайший месяц они должны будут получить дополнительную поддержку. Так, в четверг июньские контракты на бензин потеряли почти 1,8%, опустившись до $2,11 за галлон, а июньские фьючерсы на печное топливо – снизились на 0,7% – до $1,99 за галлон. Тем временем в СМИ появилась информация о том, что Саудовская Аравия уменьшила официальные отпускные цены на черное золото для Азии и Европы. Аналитики считают, что такой шаг мог быть отчасти связан с быстрыми темпами распространения COVID-19 в Индии.

Больше FOREX-новостей на страницах InstaForex.Com